Fungsi utama kapasitor bank dalam instalasi listrik arus kuat adalah untuk memperbaiki faktor daya (cos φ), khususnya pada instalasi listrik AC dengan beban induktif.
Selain itu, kapasitor bank juga memiliki beberapa fungsi penting lainnya, antara lain:
1. Mengoptimalkan Daya Listrik
Membantu memaksimalkan penggunaan daya listrik sehingga kapasitas daya yang tersedia dapat dimanfaatkan secara lebih efisien.
2. Mengurangi Penurunan Tegangan
Menjaga kestabilan tegangan pada sistem distribusi listrik.
3. Mengurangi Beban Transformator
Dengan memperbaiki faktor daya, arus yang mengalir menjadi lebih kecil sehingga beban transformator dapat berkurang.
4. Menghemat Biaya Listrik
Penggunaan kapasitor bank dapat mengurangi biaya listrik akibat penalti faktor daya rendah dari penyedia listrik.
5. Mengurangi Rugi-rugi Daya
Mengurangi rugi-rugi daya pada jaringan distribusi listrik.
Pada instalasi industri dengan banyak motor listrik, kapasitor bank sangat penting karena beban motor bersifat induktif dan dapat menurunkan faktor daya sistem.
Jika faktor daya turun di bawah 0.85, maka perusahaan listrik biasanya akan mengenakan biaya tambahan (penalty). Dengan pemasangan kapasitor bank, faktor daya dapat ditingkatkan sehingga biaya listrik dapat lebih hemat.